Food and Beverage Canada’s Update on Canada-US Relations and Industry Impacts
Food and Beverage Canada’s Working Group on Canada-US Relations has convened twice to date, focusing on intelligence sharing, assessing the impact of potential tariffs on different sectors, and developing recommendations for federal and provincial governments to support industry competitiveness amid evolving trade dynamics with the United States.
This Working Group, open to all FBC-ABC members, includes representatives from Food and Beverage Ontario, Food & Beverage Atlantic, Conseil de la transformation alimentaire du Québec (CTAQ), BC Food & Beverage, Food and Beverage Manitoba, and the Alberta Food Processors Association, along with representatives from Canada’s food and beverage manufacturing industry. Participants have access to a live intelligence document, which compiles insights gathered from FBC-ABC’s meetings with key stakeholders, including the Canada-US Trade Council, the Department of Finance’s briefings on Canada-US Relations, and meetings with industry officials.
Latest Developments on Canada-US Relations and Tariff Threats
- Reuters initially reported earlier today that U.S. tariffs on Canada and Mexico would take effect on March 1. However, in a briefing this afternoon, the White House Press Secretary refuted this claim, stating that the tariffs will instead be implemented tomorrow (February 1), as previously indicated. FBC-ABC will continue to monitor the situation.
- The Federal Government is prepared to respond immediately if tariffs are implemented, with a retaliatory plan awaiting final details from the US. A phased approach is expected, beginning with an initial list of retaliatory tariffs followed by a short consultation period (approximately two weeks) on additional measures. The government is operating under the assumption that the tariff threat is serious and imminent.
- The government is reviewing potential support measures to mitigate economic impacts, including adjustments to the Employment Insurance system and leveraging Crown corporations such as Farm Credit Canada. Given the parliamentary prorogation and possibility of a federal election, both legislative and non-legislative options are under consideration.
- The Canadian Embassy in Washington anticipates that the US administration may invoke the International Emergency Economic Powers Act to justify tariff measures.
- Federal departments continue to seek industry input on Harmonized System (HS) codes to identify products that should be excluded from any Canadian retaliatory tariffs.
- The Prime Minister is holding virtual meetings with provincial premiers to address the Canada-US trade relationship. Additionally, an urgent meeting of the Committee on Internal Trade was scheduled for today to discuss interprovincial trade barriers and strengthen Canada’s unified trade strategy.
For more details or to contribute insights, please reach out to Kristina Farrell, FBC-ABC’s CEO.
Aliments et boissons Canada’s Mise à jour sur les relations Canada-États-Unis et les impacts sur l’industrie
Le Groupe de travail sur les relations Canada-États-Unis de Aliments et boissons Canada s’est réuni à deux reprises jusqu’à présent, en mettant l’accent sur le partage d’informations, l’évaluation de l’impact potentiel des tarifs sur différents secteurs et l’élaboration de recommandations pour les gouvernements fédéral et provinciaux afin de soutenir la compétitivité de l’industrie dans un contexte commercial en évolution avec les États-Unis.
Ce groupe de travail, ouvert à tous les membres de FBC-ABC, comprend des représentants de Food and Beverage Ontario, Food & Beverage Atlantic, du Conseil de la transformation alimentaire du Québec (CTAQ), de BC Food & Beverage, de Food and Beverage Manitoba et de l’Alberta Food Processors Association, ainsi que des représentants de l’industrie de la fabrication alimentaire et des boissons au Canada. Les participants ont accès à un document de veille stratégique en temps réel, qui compile les informations recueillies lors des réunions de FBC-ABC avec des parties prenantes clés, notamment le Conseil du commerce Canada-États-Unis, les séances d’information du ministère des Finances sur les relations Canada-États-Unis et les réunions avec des représentants de l’industrie.
Derniers développements sur les relations Canada-États-Unis et les menaces tarifaires
- Reuters a initialement rapporté plus tôt dans la journée que les tarifs douaniers américains sur le Canada et le Mexique prendraient effet le 1er mars. Cependant, lors d’un point de presse cet après-midi, la porte-parole de la Maison-Blanche a démenti cette affirmation, précisant que les tarifs seront plutôt appliqués demain (1er février), comme indiqué précédemment. FBC-ABC continuera de suivre la situation.
- Le gouvernement fédéral est prêt à réagir immédiatement en cas d’imposition de tarifs, avec un plan de riposte en attente des derniers détails en provenance des États-Unis. Une approche progressive est prévue, débutant avec une première liste de tarifs de rétorsion suivie d’une courte période de consultation (environ deux semaines) sur des mesures supplémentaires. Le gouvernement part du principe que la menace tarifaire est sérieuse et imminente.
- Le gouvernement examine les mesures de soutien potentielles pour atténuer les impacts économiques, y compris des ajustements au régime d’assurance-emploi et le recours à des sociétés d’État telles que Financement agricole Canada. Compte tenu de la prorogation parlementaire et de la possibilité d’une élection fédérale, des options législatives et non législatives sont envisagées.
- L’ambassade du Canada à Washington anticipe que l’administration américaine pourrait invoquer l’International Emergency Economic Powers Act pour justifier l’imposition de mesures tarifaires.
- Les ministères fédéraux continuent de solliciter l’avis de l’industrie sur les codes du Système harmonisé (SH) afin d’identifier les produits devant être exclus des éventuels tarifs de rétorsion canadiens.
- Le Premier ministre tient des réunions virtuelles avec les premiers ministres provinciaux pour aborder la relation commerciale Canada-États-Unis. De plus, une réunion urgente du Comité du commerce intérieur était prévue aujourd’hui pour discuter des obstacles au commerce interprovincial et renforcer la stratégie commerciale unifiée du Canada.
Pour plus de détails ou pour contribuer à l’analyse, veuillez contacter Kristina Farrell, directrice générale d’ABC-FBC.